hiroさん　早速の回答有難うございました。投稿の時間をみてびっくりしました。ご迷惑をおかけいたします。
またまた深夜になってしまいましたが、雑用を済ませて昼から試しているのですが進展がありません。
アップデート作業の反省ですが、LiveCDにある10.04LTSのインストール手順の中にある「ディスクの準備」の（どこにインストしますか）を見て思ったのですが、、GRUB-PC の選択肢にこの３つがあって最後の「手動でパーテーションを設定する」に相当する項目にチェックをいれたのではないかと思っています。

今までに行った作業の内容です。

GParted でディスクを調べました。
HDD     /dev/sda (74.53GB)   /dev/sda1   ntfs            4.68GB   boot
                                               /dev/sda2   ntfs          13.97GB           (sda1 と sda2 がCドライブです）
                                             - /dev/sda3   extended  55.87GB
                                               /dev/sda5   ntfs          55.87GB           (sda3 と sda5 がDドライブです）
USBﾒﾓﾘ  /dev/sdb (3.73GB)    未割当　　  未割当        3.94MB
                                              /dev/sdb1   fat32           3.72GB   boot,lba

USBメモリのフォーマット→フォルダ、ファイルの確認→再起動まではいきました。
　「Bootフォルダ、grubフォルダ（grubevファイル）、systemmap,sbi,cofig,vmcoreinfoの-2.6.32-21-genericファイルと metyest864.binファイル」

以下 grub rescue の入力と反応です。（何故か特殊文字がキー位置と表示文字が右に一つずれてしまいました。入力は表示文字に合わせて打ちました。）
grub rescue> ls
(hd0)

grub rescue> set prefix=(hd1,1)/boot/ghrub
grub rescue> insmod (hd1,1)/boot/grub/fat32.mod
error:hd1,1 cannot get C/H/S values
grub rescue> insmod (hd1,1)/boot/grub/linux.mod
error:hd1,1 cannot get C/H/S values
grub rescue> insmod (hd1,1)/boot/grub/loopback.mod
error:hd1,1 cannot get C/H/S values

grub rescue> ls (hd0,3)
error:no such partation
grub rescue> ls (hd0,5)
error:no such partation
grub rescue> loopback loop0 /ubuntu/disks/root.disk
unknown command 'loopback'
grub rescue> set root=(loop0)
grub rescue> linux /vmlinuz root=/dev/sda3 no loop=/ubuntu/disks/root.disk
unknown command 'linux'
grub rescue> linux /vmlinuz root=/dev/sda no loop=/ubuntu/disks/root.disk
unknown command 'linux'
grub rescue> initrd /initrd.img
unknown command 'initrd'
grub rescue> boot
unknown command 'boot'


次に下記を試してみました。


To run a command as administrator (user "root"), use "sudo <command>".

See "man sudo_root" for details.



ubuntu@ubuntu:~$ sudo apt-get -f install

パッケージリストを読み込んでいます... 完了

依存関係ツリーを作成しています               

状態情報を読み取っています... 完了

アップグレード: 0 個、新規インストール: 0 個、削除: 0 個、保留: 0 個。

ubuntu@ubuntu:~$ sudo apt-get install --reinstall grub-pc grub2

パッケージリストを読み込んでいます... 完了

依存関係ツリーを作成しています               

状態情報を読み取っています... 完了

パッケージ grub2 はデータベースには存在しますが、利用できません。

おそらく、そのパッケージが見つからないか、もう古くなっているか、

あるいは別のソースからのみしか利用できないという状況が考えられます

しかし、以下のパッケージで置き換えられています:

  grub-pc

E: パッケージ grub2 にはインストール候補がありません

ubuntu@ubuntu:~$ sudo update-grub

/usr/sbin/grub-probe: error: cannot find a device for / (is /dev mounted?).

ubuntu@ubuntu:~$

振り出しに戻して「再起動」をかけてみましたが、改善できませんでした。

あと試すとすれば、LiveCD で起動して「10.04 LTS をインストールする」でインスト先を「それぞれ別のものとしてインストし、起動時にどれを起動するか選択」でインストを実行してみる手はありませんか。
また、LiveCD からUbuntuを削除する方法はありませんか。